La produzione di energia è il processo di generazione di elettricità utilizzando carburanti fossili, energia nucleare o fonti rinnovabili, mentre l'immagazzinamento energetico prevede la cattura dell'energia affinché possa essere utilizzata in seguito. Senza alcuna forma di immagazzinamento, l'elettricità generata durante i periodi di bassa domanda potrebbe andare sprecata. Le tecnologie di immagazzinamento, come le batterie, lo storage idroelettrico e i volano, aiutano a bilanciare la rete rilasciando energia durante i periodi di alta domanda. L'uso di immagazzinamento energetico in combinazione con la produzione migliora la affidabilità e la stabilità del sistema elettrico, soprattutto con l'aumento della contribuzione delle fonti di energia rinnovabile al sistema.